Investiční fond Otakar
Královská péče o Vaše investice
Cílený výnos
Vstupní poplatek
Minimální investice
Doporučená doba
Význam jména Otakar se překládá jako „Strážce majetku“.
To vystihuje účel fondu – chránit vaše úspory před inflací.
Základní údaje fondu Otakar
| Celý název | Otakar, podfond FINEZ SICAV |
| Měna | CZK |
| Minimální investice | počáteční 1 mil. Kč (možné splnit v kombinaci s fondem Ernest nebo jinými fondy od AVANT IS) následná 100 tis. Kč |
| Cílený výnos | min. 5–7 % p.a. (dlouhodobě 2–3 % p.a. nad inflací) |
| Doporučený časový horizont | 5 let a více |
| Riziková třída | 3 ze 7 (nižší střední míra rizika) |
| Forma investice |
RIA – Růstové investiční akcie (výnosy reinvestovány) |
| ISIN | CZ0008047180 (RIA) CZ0008047198 (DIA) |
| Vstupní poplatek | 0 % |
| Výstupní poplatek | 5 % při zpětném odkupu do 3 let od úpisu 0 % při zpětném odkupu po 3 letech od úpisu 0 % i v prvních 3 letech při odkupu max. do 10 % z aktuální hodnoty investice |
| Náklady na správu | 0,91 % p.a. (do 1 % ročně) |
| Frekvence úpisů a odkupů | měsíční |
| Frekvence oceňování | měsíční |
Přidaná hodnota Otakara
Přístup k investicím pro nejbohatší
Široká diverzifikace
Přiměřená likvidita
Férové poplatky
Hmotná aktiva s reálnou užitnou hodnotou
Upozorňujeme, že ačkoliv nám velmi záleží na podstatě každé investice a její smysluplnosti pro společnost, tento finanční produkt cíleně neprosazuje environmentální nebo sociální vlastnosti ve smyslu Nařízení Evropského parlamentu a Rady (EU) 2019/2088 ze dne 27. listopadu 2019, o zveřejňování informací souvisejících s udržitelností v odvětví finančních služeb.
Cílený výnos 5–7 % ročně
Cílený čistý výnos multi-fondu Otakar je 5–7 % p.a., respektive 2–3 % nad inflací. Jelikož investuje převážně do reálných aktiv mimo burzu, měl by být vývoj hodnoty investice velmi stabilní.
Nicméně upozorňujeme, že hodnota investice do fondu může klesat i stoupat a návratnost původně investované částky není zaručena. Výkonnost fondu v předchozích obdobích nezaručuje stejnou nebo vyšší výkonnost v budoucnu.
Fond vydává investorům růstové nebo dividendové investiční akcie. Růstové investiční akcie (RIA) nevyplácí ze zisku dividendy. Výnos se projevuje růstem hodnoty investičních akcií a investor může realizovat svůj výnos zpětným prodejem akcií fondu, který je ze zákona povinen investiční akcie odkoupit zpět. Akorát 3 roky od úpisu akcií je při zpětném odkupu účtován 5 % výstupní poplatek. Po třech letech je možné z fondu vybírat peníze bez poplatku. Po třech letech je zároveň příjem z prodeje investičních akcií osvobozen od daně z příjmů. Růstové investiční akcie jsou proto vhodné zejména pro investory fyzické osoby.
Dividendové investiční akcie (DIA) vyplácí investorům část zisků jednou ročně formou dividendy. Na dividendách bude vyplácen výnos nad inflací, o inflaci zároveň dlouhodobě poroste hodnota investičních akcií. Dividendy jsou zdanitelným příjmem a není u nich možné uplatnit osvobození od daně. Při výplatě dividendy je uplatňována srážková daň, aktuálně ve výši 15 %. Dividendové investiční akcie jsou proto vhodné spíše pro investory právnické osoby (firmy, nadace, obce...)
Cílená struktura majetku
Snažíme se prostřednictvím cca 25 vybraných top fondů (zejména FKI) co nejlépe rozložit portfolio fondu Otakar mezi různé typy aktiv, přičemž preferujeme reálná hmotná aktiva, která mají jasnou užitnou hodnotu a generují stabilní výnosy.
V portfoliu multi-fondu Otakar jsou například nemovitostní fondy Accolade Industrial, ZDR Investments, WOOD Office, Realia Retail Parks a CB Property. Dále tři fondy zaměřené na zemědělskou půdu, Český fond půdy, AVANT Česká pole a Verdi fond farem. Investujeme také do developerských fondů Nemomax, Spilberk, ČSNF, Domoplan a Silverline Real Estate.
V oblasti private equity jsou to fondy JET, ADAX Fond firemního nástupnictví, SkyLimit Industry, Vendeavour a J&T Arch Investments a dále dva fondy zaměřené na obnovitelné zdroje energií Conseq Eko-energetický a NOVA Green Energy.
V rámci akciové složky máme portfolio WOOD Akciový, jedná se převážně o velké globálně působící firmy se stabilními tržbami. V rámci dluhopisové složky jsme investovali do fondu Conseq High Yield, Conseq Venture Debt nebo pohledávkového fondu R2P invest.
Přesné složení portfolia najdete vždy v měsíční zprávě pro investory.
Vývoj hodnoty investice ve fondu Otakar
5-7 % p.a.
Historické výnosy
(k 31. 5. 2024)
| 1 měsíc | 0,16 % |
| 3 měsíce | 1,11 % |
| 6 měsíců | 2,93 % |
| 1 rok | 5,33 % |
| 2 roky | 13,65 % |
| od počátku (31. 10. 2021) |
16,75 % |
| od počátku p.a. | 6,18 % |
Výpočet výnosů má standardně pár měsíců zpoždění, než všechny fondy v portfoliu zveřejní data.
Upozorňujeme, že údaje týkající se výkonnosti fondu jsou založeny na minulé výkonnosti. Výkonnost dosažená v minulosti ani očekávaná výkonnost není spolehlivým ukazatelem budoucích výnosů. Návratnost původně investované částky není zaručena.
Manažerský komentář
Během července a srpna jsme využili korekce na akciových trzích a zvýšili jsme podíl akciové složky portfolia na 10 %. V září jsme zařadili do portfolia dvě nové investice. 1) Private equity fond ADAX fond firemního nástupnictví, který by měl těžit z generační obměny českých podnikatelů. Aktuálně má již v portfoliu čtyři firmy a pracuje na třech dalších akvizicích. 2) Developerský fond Silverline Real Estate, který dělá rezidenční development a land development. Realitní trh rychle ožívá, ceny bytů rostou a developerům by se nyní mělo dařit. Od obou fondů očekáváme výkonnost přes 10 % p.a.
Portfolio multi-fondu Otakar tvoří aktuálně 28 fondů, převážně pro kvalifikované investory. Přesné složení portfolia najdete vždy v měsíční zprávě pro investory. Většinu portfolia tvoří fondy se stabilními výnosy. Díky stabilním výnosům a široké diverzifikaci rizika je Otakar zařazen do třetí rizikové třídy ze sedmi, která značí nižší střední míru rizika.
Za rok 2023 přinesl Otakar investorům čisté zhodnocení 6,77 %. V roce 2024 by se zhodnocení mělo opět pohybovat v cíleném pásmu 5-7 % p.a. O něco větší zhodnocení zpravidla bývá na konci každého čtvrtletí a pak zejména na konci roku, neboť řada fondů v portfoliu má kvartální nebo roční oceňování.
Náklady na správu se nám daří držet pod 1 %, což je v ČR unikát. Tyto náklady se nám navíc daří zhruba z poloviny kompenzovat na straně výnosů zprostředkovatelskými pobídkami od target fondů.
Objem vkladů ve fondu Otakar dosáhl 300 mil. Kč. Důvěru nám již dalo 114 investorů. Díky vám všem.
Jan Traxler, zakladatel fondů Otakar a Ernest
Pro koho je Otakar určen?
Multi-fond Otakar je určen pro investory, kteří mají k dispozici větší kapitál (min. 1 mil. Kč*), ale zároveň ne zas tak velký, aby si mohli jednoduše rozložit investice do mnoha různých „fondů pro bohaté“ od různých správců.
Pokud chcete investovat částku alespoň 10 mil. Kč a více, můžeme vám pomoct sestavit a spravovat i individuální portfolio. Pakliže se ale nechcete správou investic příliš zabývat a hledáte spíše někoho, kdo se bude o investice starat za vás, pak je Otakar ideální řešení. Vhodným doplňkem Otakara pro dlouhodobé investice je dynamičtější fond Ernest.
* Multi-fond Otakar je fondem kvalifikovaných investorů. Abyste mohli být považováni za kvalifikovaného investora podle § 272 zákona č. 240/2013 Sb., o investičních společnostech a investičních fondech, musíte mít dostatečně velký kapitál k investování (min. 1 mil. Kč) a musíte mít dostatečné znalosti a zkušenosti s investováním. V praxi jsou dvě možnosti, jak se „kvalifikovat":
- Buď investujete do fondu minimálně 125 tis. EUR (čili zhruba 3,2 mil. Kč) a zároveň čestně prohlásíte, že rozumíte všem rizikům spojeným s danou investicí a že máte dostatečné zkušenosti s investováním.
- A nebo investujete do fondu minimálně 1 mil. Kč a zároveň kromě čestného prohlášení vyplníte investiční dotazník, kterým prokážete, že investice odpovídá vašemu finančnímu zázemí, rizikovému profilu, investičním cílům a vašim odborným znalostem a zkušenostem. Minimální limit 1 mil. Kč je možné kombinovat s fondem Ernest (rozložit částku do obou podfondů).
Tento produkt nemusí být vhodný pro každého investora. Potenciální investoři by měli zejména zvážit specifická rizika, která mohou vyplývat z investičních cílů fondu, tak jak jsou uvedeny v jeho Statutu. Investiční cíle se odráží v doporučeném investičním horizontu, jakož i v poplatcích a nákladech fondu.
Management fondu
Jan Traxler
Karel Fischer
Martina Rásochová
Správa a dohled nad fondem
| Obhospodařovatel | AVANT investiční společnost |
| Administrátor | AVANT investiční společnost |
| Depozitář | UniCredit Bank |
| Auditor | PKF APOGEO Audit |
| Výkon dohledu | Česká národní banka |
Kontakty
FINEZ SICAV a.s.
Bohunická 133/50, 619 00 Brno
IČO: 11673834
OR: Krajský soud v Brně, oddíl B, vložka 8578
+420 776 739 619
Disclaimer: Uvedené informace mají pouze informativní charakter, nejsou formou veřejného příslibu a nepředstavují návrh na uzavření smlouvy nebo veřejnou nabídku podle ustanovení OZ.
Sdělení klíčových informací fondu (KID) je k dispozici také na webových stránkách https://www.avantfunds.cz/cs/informacni-povinnost/ a v listinné podobě lze uvedené informace získat v sídle společnosti AVANT investiční společnost, Hvězdova 1716/2b, 140 00 Praha 4.
Další důležité informace pro investory jsou uvedeny na https://www.avantfunds.cz/cs/dulezite-informace/.
